在人類社會的發(fā)展和進步中，唯一不變的是變化，并且變化的頻度和復(fù)雜性一再超越歷史經(jīng)驗和一般判斷，金融科技更是如此。已知的未知（known unknown）是事件會發(fā)生，但不知道該事件的發(fā)生概率和引致的結(jié)果；未知的未知（unknown unknown）是黑天鵝事件，既不知道是什么，也不知道何時發(fā)生；兩者之間是灰天鵝事件，再加上風(fēng)險已知且一旦發(fā)生影響巨大的灰犀牛事件，等等。那么，如何定義金融科技的變與不變呢？主流觀點是金融科技的金融本質(zhì)沒有改變，或者說金融科技沒有改變金融的本質(zhì)，但在新范式下傳統(tǒng)的量變到質(zhì)變是否適用，以及顛覆者（disruptor）帶來的新事物與舊事物的性質(zhì)是否關(guān)聯(lián)直指本質(zhì)不變論的理論痛點。
科技作為第一生產(chǎn)力的作用是加速度的，對金融的作用尤其明顯。至少兩條脈絡(luò)能夠觀察到金融科技的漸進質(zhì)變過程，第一是科技與金融的融合使得金融產(chǎn)品和服務(wù)的生產(chǎn)方式和交付方式發(fā)生根本性變化，并且效率和功能的提升是革命性的，余額寶四年時間成為全球最大的貨幣市場基金即是一例；第二是互聯(lián)網(wǎng)科技的去中心化和去中介化不斷沖擊并重塑金融的中介職能與定位，甚至重構(gòu)金融體系的基礎(chǔ)設(shè)施，如數(shù)字貨幣、ICO（initial coin offering，首次代幣募集）、區(qū)塊鏈（blockchain）等。以此觀之，金融科技的本質(zhì)是否改變抑或科技是否改變金融的本質(zhì)尚難定論，但“本質(zhì)”自身在發(fā)生變化，今時之金融已非往昔之金融，無論內(nèi)因還是外因，無論質(zhì)還是量。
科技萬能論
論及金融科技，將科技的作用置于無上者甚眾，原因簡單到技術(shù)主導(dǎo)生產(chǎn)和生活的方方面面，并且機器對人的替代成為引起最大困擾且不得不面對的問題。谷歌董事長埃里克·施密特表示，“機器人正在替代人類的重復(fù)性工作，我們無法阻止。正是機器人才使得我們的生產(chǎn)效率更高。”富士康用機器人代替工人，一些生產(chǎn)線上原來需要20名－30名工人，但現(xiàn)在減少到5名，剩余工人的工作也變成了按電鈕和運行機器。美聯(lián)社甚至開始使用軟件撰寫新聞稿，在計算機接手后，美聯(lián)社每季度的財報新聞從300篇增加到4400篇。而眾多學(xué)者也認(rèn)為人工智能將超越人類。霍金預(yù)言“人工智能的完全發(fā)展會導(dǎo)致人類的終結(jié)”；比爾·蓋茨預(yù)測人工智能將最終構(gòu)成一個現(xiàn)實性的威脅；《奇點臨近》作者庫茲韋爾稱，2027年電腦將在意識上超過人腦。與此同時，科技創(chuàng)新日新月異，各種新技術(shù)應(yīng)運而生，3D打印技術(shù)能低成本打印出細(xì)小精密的機械，甚至打印用于醫(yī)療的義肢；仿生學(xué)廣泛應(yīng)用于日常生活，甚至新式武器的研制；自動駕駛汽車通過大數(shù)據(jù)計算出行路線；物聯(lián)網(wǎng)、車聯(lián)網(wǎng)等網(wǎng)絡(luò)化人的生活。（原標(biāo)題：金融科技的理論爭鳴：科技萬能論？中國領(lǐng)先論？）